Совкомбанк выступил организатором размещения выпуска облигаций «ВЭБ.РФ» номинальным объемом 50 млрд рублей

Сбор заявок по облигациям проходил 14 марта. Первоначально книга заявок была открыта на сумму не менее 20 млрд рублей. Ориентир по купону – премия не более 200 б.п. базисных пунктов к RUONIA. В ходе размещения произошло беспрецедентное для рынка флоатеров подобной структуры снижение первоначального ориентира, которое показывает, насколько выгодными могут быть инструменты с плавающей ставкой для эмитентов – фактически единственный источник длительного фондирования для корпораций в текущих условиях. В итоге финальный ориентир по купону был установлен на уровне премии к RUONIA в размере 170 базисных пунктов. Объем выпуска увеличен до 50 млрд рублей.

Номинальная стоимость одной бумаги – 1 000 рублей. Цена размещения – 100% от номинала. Дата погашения – 18 сентября 2030 года. Даты выплаты купонного дохода: 1-й купон – 28 июня 2023 года, 2-й и последующие купоны – через каждые 91 день (совпадают купонными выплатами по ОФЗ-ПК 29013). Формула купонного дохода – сумма доходов за каждый день купонного периода исходя из RUONIA+спред. Способ размещения – открытая подписка.

Выпуск размещался в рамках Программы с регистрационным номером 4-00004-Т-002Р-02Е от 08.09.2021. Регистрационный номер выпуска – 4В02-03-00004Т-002Р от 10.03.2023. ISIN код ценных бумаг – RU000A105YH8.

Выпуск включен в перечень высоколиквидных активов ВЛА-2А и имеет пониженный коэффициент риска для банков, также удовлетворяет требованиям по инвестированию средств пенсионных накоплений и страховых резервов.  Размещение состоялось на площадке Московской биржи (третий уровень). Депозитарием выпуска является НКО АО НРД.

Размещение ВЭБ.РФ флоатера с купоном, привязанным к ставке RUONIA, может стать одной из главных сделок года. С конца февраля активность первичного рынка корпоративных облигаций сильно снизилась – инвесторы опасаются геополитического обострения и ускорения инфляции. В этой конъюнктуре инвесторы предпочитают бумаги с плавающей ставкой, которые в меньшей степени подвержены процентному риску.

Организаторами выпуска выступили Совкомбанк, ВТБ Капитал Трейдинг, МКБ, Промсвязьбанк. Участник торгов, выполняющий функции продавца – ВЭБ.РФ.